支付宝充当央行角色？装糊涂还是真糊涂！-国土报中文版

本篇文章2875字，读完约7分钟

这顶帽子很大，很难戴，甚至有点糟糕，因为如果支付宝扮演了央行的角色，它只会死在我们的金融市场，在那里央行扮演着主要监管者的角色。真相？你我都知道！

开门见山，简单谈谈央行和支付宝的定位和区别。一是中央银行，负责制定和实施货币政策，维护金融运行的稳定；一是基于网上支付的第三方支付，近年来随着互联网金融的快速发展，第三方支付才成为主导，但其核心属性仍然是第三方支付，仍在央行监管体系之内。

让我先谈谈中央银行

1.在中国目前“三会一线”的监管体系中，央行有着非常特殊的地位。作为成立最早、历史最悠久的负责货币政策和金融运行的监管机构，央行在一定程度上已成为其他三次会议的政策指导机构，这也体现在央行职能的表述上:“完善金融宏观调控体系，负责防范和化解系统性金融风险，维护国家金融稳定和安全。”这样一个在制定和实施货币政策以及金融宏观调控方面能够超过三次会议的机构，怎么能等同于支付宝呢？

支付宝充当央行角色？装糊涂还是真糊涂！

2.中央银行和支付宝是监督和被监督的关系。支付宝是央行发放的第一批第三方支付许可证的赢家。央行共分7批发放了250个第三方支付许可证，包括网上支付、线下收单业务和预付卡业务。支付宝在网上只占有最大的市场份额，被监管者永远是被监管者，即使他在某些业务领域有一定的优势。

3.最近，中央银行对第三方支付的规范整改和监管行动非常频繁，给支付宝带来了巨大的监管压力。

3月14日发布的《关于停止支付宝、微信二维码支付和虚拟信用卡支付的指导意见》、《中国人民银行支付结算部关于暂停支付宝公司离线条码支付的函》。3月19日，中央银行发布了《支付机构网上支付服务管理办法》草案，规定“个人支付账户转账金额不得超过1000元，年度累计不得超过1万元。”3月24日，根据央行发布的文件，从4月1日起，8家主流支付公司停止接触全国范围内的新商户。4月17日，银监会和央行联合下发了《关于加强商业银行与第三方支付机构合作业务管理的通知》(银监发[2014]10号)。由此可见，央行作为监管机构，对以支付宝为代表的第三方支付有着相当大的监管力度，在任何情况下都很难将二者划上等号。

支付宝充当央行角色？装糊涂还是真糊涂！

让我们再来谈谈支付宝

1.支付宝是电子商务的一种安全交易媒介，通过支付宝的延迟支付功能改善了电子商务的生态建设，最终从一种简单的安全支付媒介衍生为中央银行颁发的第三方支付许可证，具备网上支付和网下收购的全部资格。支付宝仍然是第三方支付，其许可内容没有改变，仍然是受监管方。

2.支付宝是阿里金融业务的核心，包括阿里小额贷款、支付宝、余额宝理财和保证保险。然而，作为整合阿里金融的资金流核心，支付宝有着独特的地位。即便如此，支付宝也无法凭借单一的第三方支付许可来运营互联网金融。阿里小额贷款有小额贷款许可证，余额宝以支付宝的基金销售支付结算许可证为基础，保证保险也有具体监管。由此可见，由支付宝逐步完善的阿里金融是一个多条线监管的金融平台，是在监管者的宽容下得到完善的。

支付宝充当央行角色？装糊涂还是真糊涂！

3.当支付宝首次寻求与各银行捆绑时，由于当时银联对线下清算支付市场感兴趣，各大银行对支付宝的支付捆绑设定了相对苛刻的条件，在充实捆绑银行的过程中，实际上是支付宝议价能力由弱变强的过程。即便如此，支付宝仍然欢迎中小银行绑定支付接口，为用户提供更好的支付体验。

随着快速支付功能的开通和支付宝钱包转账、还款、收款和支付功能的完善，支付宝已经成为用户体验良好的在线支付工具。银行支付宝接入越多，网上资金收付结算功能发挥到了一定程度，并有一定沉淀，但实质上，支付宝与央行银行间支付清算系统仍存在较大差距。

一方面，中央银行对支付宝资金的提供有严格的要求，这也直接催生了余额宝产品的诞生，将用户资金投入到货币市场基金中，减轻了支付宝的提供压力；其次，央行的银行间支付清算系统仍占据主导地位，包括大、小型支付系统、网上支付银行间清算系统和国家支票图像交换系统。支付宝主要是在微支付过程中提供更好的体验。

支付宝充当央行角色？装糊涂还是真糊涂！

4.作为线下收购业务的清算人，银联一直在寻求在线支付结算的权力。目前，银联在线约占网上支付市场的10%。对于银联来说，为了弥补前期对网上业务重视不够造成的落后局面，后期大力加强网上业务。

银联提出的目标是:在2013年12月31日前，全面完成非黄金机构银联卡离线交易业务(主要是“第三方支付”)的迁移，并发送给银联进行转账；在2014年7月1日之前，非黄金机构的银联卡网上交易将全部接入银联。如果银联实现了这个目标，银联还能成为中央银行吗？显然，这是不可能的。

因此，基于上述对中央银行和支付宝职能的界定，认为“目前各大银行都与支付宝有接口，所以支付宝已经取代了中央银行”显然是错误的。支付宝仍然是受监管方，包括阿里金融，其核心是支付宝，目前在整体监管框架下运营。在这方面，从金融监管的角度来看，格林斯潘明确表达了中央银行就是中央银行，支付宝就是支付宝的观点，这是不能混淆的，否则监管将失去重心。

支付宝充当央行角色？装糊涂还是真糊涂！

事实上，任何有金融常识的人都知道我说的事实。简单地说，谁见过被几家国有银行接管的所谓“中央银行”？谁见过被一张纸杀死的“中央银行”？如果支付宝真的扮演了央行的角色，对央行来说就太“愚蠢”了。

支付宝和央行的角色有很大的不同，很多人肯定会比我们更透彻地理解它。至于为什么要说这句话？是装傻还是真的糊涂？我们不知道为什么，也不想费事去推测。但作为互联网金融的旁观者、互联网金融的用户和银行用户的一员，我想我们都知道服务和体验的不同。我们期待着这一轮互联网金融的兴起和讨论，这将使我们在未来的互联网和银行渠道中享受到更好的服务，而不是又一轮无意义的口水和大帽子满天飞。

支付宝充当央行角色？装糊涂还是真糊涂！